Conseils pour obtenir un financement pour une franchise

Vous avez décidé de vous lancer et de créer votre propre structure, et pour minimiser les risques vous avez choisi de devenir franchisé d'un réseau qui a fait ses preuves.

Seulement voilà, pour que votre projet de franchise voit le jour, encore faut-il réussir à réunir le financement nécessaire à son montage.

Pour vous aider dans cette démarche, nous passons au crible dans cet article toutes les solutions de financement pour la franchise.

Financement d’une franchise : quelles différences avec une création d’entreprise traditionnelle ?

Par rapport à une création d’entreprise traditionnelle, ouvrir une franchise présente deux spécificités de taille au niveau du financement :

• Un investissement initial plus important
• La reconnaissance du réseau auprès des partenaires financiers

Financement d'une franchise : un investissement initial plus important

Dans le cas d'une création en franchise, le montant du financement est un peu plus élevé que si vous optiez pour une entreprise classique, en indépendant.

En effet, outres les investissements nécessaires à la création de l'entreprise en elle-même, entreprendre en franchise nécessite également de s'acquitter des droits d’entrée du réseau.

Le montant des droits d'entrée dépend évidemment de la marque que vous rejoignez, mais leur montant peut parfois représenter une somme non-négligeable.

De plus, les réseaux imposent généralement à leurs franchisés de disposer d'un apport personnel minimum. Ce montant est fixé de façon à ce que l'entreprise dispose d'une structure financière adaptée à l'activité, c'est-à-dire une répartition entre dettes et fonds propres équilibrée permettant à l'entreprise de faire face aux contraintes opérationnelles (saisonnalité, délai nécessaire pour atteindre le point mort, etc.).

Le montant d'apport personnel minimum a donc pour objectif de maximiser les chances de succès du projet, cependant il est généralement supérieur au "stricte minimum" nécessaire pour créer l'entreprise. Cela permet de réduire le risque du projet, mais augmente, là encore, le montant nécessaire au lancement.

La reconnaissance du réseau de franchise auprès des partenaires financiers

La franchise vous permet de bénéficier d’une marque connue et reconnue, parfois d’une exclusivité de produits (c’est-à-dire que les produits que vous vendez proviennent du fournisseur du réseau qui ne distribue ses produits que par ce canal), et bien souvent d’une exclusivité d’implantation. Vous ne verrez donc pas un autre magasin de la même enseigne s’installer à proximité du vôtre et vous faire de la concurrence.

Mais la franchise, c’est aussi profiter d’économies d’échelle : des produits et achats d'équipement négociés par une centrale d'achat qui bénéficie de réductions grâce aux volumes importants qu'elle commande.

La franchise vous permet aussi de bénéficier de formations, d’une assistance parfois, d’outils de gestion, et vous fait profiter des campagnes publicitaires et actions de marketing misent en place au niveau du groupe.

Cet appui du réseau et la confiance qu’ont les consommateurs dans une enseigne déjà bien établie sont des éléments clés, car ils permettent en principe de réduire significativement le risque du projet et ainsi d'obtenir un taux de survie et une rentabilité meilleure que pour des créations en indépendant.

Ces arguments jouent très souvent un rôle décisif pour convaincre à la fois les entrepreneurs de rejoindre le réseau, mais également les partenaires financiers d'accorder un financement au projet de franchise.

Cependant, attention, toutes les franchises n’ont pas bonne réputation auprès des établissements de crédit.

Ainsi Subway, a notamment été montré du doigt par Special Investigation dans son reportage le Le Monde selon Subway :

Dans le reportage diffusé sur Canal+ en octobre 2015, on voit tour à tour :

• Stéphane Kirsch, un courtier en financement professionnel, mettre en garde car “les faillites s’accumulent” et représentent 40% des entreprises de cette enseigne qu'il a aidé à financer
• Des conseillers clientèles de trois des plus grandes banques françaises refuser, en caméra cachée, de financer un projet à la simple mention du nom de l'enseigne

Pensez donc bien à vous renseigner sur le groupe et sa réputation auprès des banques avant de rejoindre un réseau de franchise, afin de vous assurer que vous vous engagez dans une relation saine et stable qui profitera aux deux parties.

Quels sont les modes de financement possibles pour les franchises ?

La franchise participative : un mode de financement spécifique à la franchise

La franchise participative est un contrat particulier par lequel le franchisé entre en partie dans le capital du franchiseur.

Les parts de la nouvelle franchise sont réparties entre le franchisé et le franchiseur. De ce fait, les deux parties sont plus étroitement liés, même si généralement l’enseigne n’investit pas dans le capital de la franchise à plus de 40%.

C’est une solution qui peut être attractive pour les entrepreneurs en mal de trésorerie. Attention cependant, le risque de ce type de partenariat est que le franchiseur s'implique un peu trop dans la gestion quotidienne de l'entreprise.

Les différents modes de financement pour une création d’entreprise

Hormis la franchise participative, il n’existe pas réellement de mode de financement spécifique pour la franchise. Vous devrez donc vous tourner vers les mêmes types de solutions de financement que pour la création d’une entreprise classique.

L’apport personnel en franchise

L’apport personnel en franchise est une donnée clé pour la recherche de solutions de financement. Il s’agit du montant immédiatement disponible que le créateur peut injecter dans son projet.

Le plus souvent, le montant d’apport personnel minimum recommandé par les banques est d’environ 30% de l’investissement initial. Selon le secteur d’activité, cette part peut être plus importante.

Pour les créations d'entreprises, les banques financent généralement une partie des actifs ayant une valeur de revente sur le marché secondaire (par exemple un véhicule professionnel ou de l'équipement), ce qui leur permet de réduire leurs pertes en cas de faillite (en saisissant les biens puis en les revendant).

Votre apport personnel doit donc vous permettre de couvrir les éléments non-finançables par les banques, notamment : les frais d’établissement, l’achat des stocks, et la trésorerie de départ.

L’apport personnel est couvert par les fonds propres du créateur et de ses associés. Il s’agit de l’argent disponible immédiatement qui lui ou leur appartient, en d’autres termes, de l’épargne personnelle. Mais il peut aussi s’agir d’un apport en nature : par exemple les locaux de l’entreprise ou un véhicule.

Les aides à la création d’entreprise peuvent aussi constituer une partie de l’apport personnel, via les mécanismes de prêt d'honneur notamment.

Les aides à la création d’entreprise sont nombreuses. On pense bien sûr à l’ACCRE (Aide aux Chômeurs Créateurs ou Repreneurs d’Entreprise) destinée aux chômeurs mais aussi au NACRE (Nouvel Accompagnement pour les Créateurs ou Repreneurs d’Entreprise) ou aux nombreuses aides de l’État et des collectivités territoriales.

Certaines communes et agglomérations proposent parfois aussi des aides avec pour objectif de dynamiser le tissu économique de leur territoire.

Enfin, ce que l’on appelle communément le “love money” peut aussi vous aider à constituer votre apport personnel. Il s’agit de lever des fonds sous forme d'investissement ou de prêts auprès des personnes de votre entourage qui soutiennent votre projet.

Le financement bancaire : une étape fréquente

Le financement bancaire demeure parmi les solutions de financement les plus courantes. Vous pouvez en effet vous tourner auprès d’une banque pour souscrire un emprunt.

Ici il ne faudra pas hésiter à présenter votre projet et à soumettre votre demande de prêt auprès de plusieurs banques avant d'obtenir une réponse positive.

Le Crowdfunding : une solution émergente

Enfin, autre mode de financement moins conventionnel, le financement participatif ou crowdfunding permet de lever des fonds auprès d’investisseurs particuliers via une plateforme spécialisée. Le crowdfunding se fait généralement sous forme de dons en échange de cadeaux (des coupons de réduction, ou des produits à prix réduit par exemple), ou en faisant entrer au capital de votre société les investisseurs particuliers qui vous auront financé. Ils seront alors actionnaires de la société.

Pour en savoir plus sur l’ensemble des modes de financement vous pouvez consulter notre article sur le financement de la création d’entreprise.

Le business plan, un préalable indispensable à la recherche d’un financement pour une franchise

Le business plan joue un rôle primordial dans la recherche d'un financement.

Il s'agit du document servant à présenter de façon argumentée et chiffrée votre projet, son besoin de financement, et son potentiel de rentabilité à vos futurs partenaires financiers.

Un business plan vous sera systématiquement demandé, quel que soit le type d'interlocuteurs à qui vous vous adressez (banque, particuliers, instances étatiques, etc.).

De façon schématique le business plan d'un projet de franchise contient :

• une présentation de l’entreprise : structure juridique, dirigeants, emplacement, etc.
• une étude du marché sur lequel vous vous positionnez, visant à démontrer l'existence d'une opportunité commerciale
• une présentation de votre concept et de votre stratégie commerciale
• un budget prévisionnel mettant en avant le besoin de financement initial et le potentiel de rentabilité de votre entreprise

Rédiger un business plan est souvent une tâche délicate pour les futurs chefs d’entreprise qui ne savent pas toujours comment s’y prendre.

Ici, un bon moyen de vous simplifier la vie est d'utiliser un logiciel de business plan.

Faire appel à un logiciel spécialisé présente en effet de nombreux avantages :

• Vous êtes guidé dans la rédaction grâce à des exemples et instructions simples
• Vous saisissez vos données sur vos ventes et vos coûts, et le logiciel s'occupe d'établir pour vous des états financiers complets
• Vous pouvez vous inspirer de modèles de business plans complets
• Vous obtenez un business plan professionnel, déjà mis en forme, et prêt à être envoyé à votre banquier

Si cette solution vous intéresse, sachez que vous pouvez essayer gratuitement notre logiciel de business plan en ligne en cliquant ici.

Pour en savoir plus sur le business plan en général, vous pouvez consulter notre dossier expliquant comment faire un business plan.

Voilà, c'est tout pour cette fois. Nous espérons que cet article vous a permis de mieux comprendre comment obtenir un financement pour une franchise. S'il vous reste des questions, n'hésitez pas à nous les poser dans les commentaires.